股票質押貸款是什麼? 申請股票抵押有什麼風險、利率多少?

突然需要一筆資金急用，旦手頭緊張又沒有不動產可以抵押該怎麼辦?這時候如果手上有一、兩張股票的話，不妨試試股票質押，又稱股票質押貸款。意思是將股票抵押換現金的概念。當你正有資金需求，卻又不想將股票賣出，這時就能選擇這種以抵押股票作為臨時、短期融資的方式，這樣在申貸的同時還能享有現金股利等等，又能有靈活的現金流。

股票質押貸款的利率?

相較於信貸，因為股票質押貸款有股票作為擔保品，因此利率較低，一般銀行大約落在2%起跳，而券商的股票質押利率則落在6%至7%之間。以下介紹幾間銀行及券商的股票質押貸款利率。

• 國泰世華銀行：利率2.44%起(機動計息)。
• 元大商銀：利率2.38%起(機動計息)。
• 台新銀行：利率3.99%起(機動計息)。
• 永豐銀行：利率2.93%起(機動計息)。
• 華南銀行：利率2.25%起(機動計息)。
• 富邦證券：利率6.4%起(機動計息)。
• 玉山證券：利率6.45%起(機動計息)。

股票質押貸款的好處?

其實從利率來看，股票質押貸款並不佔優勢，畢竟你說利率更低的，還有二胎房貸!不過之所以推出股票貸款，還是有其優點。

• 相較其他銀行貸款，撥款速度較快。
• 可緊急調動大額資金。
• 資金靈活度高。
• 比股票買賣成本低。

畢竟想要快速籌資，將股票賣出並無不可，但是買賣之間也需要付出成本，比起可以保留股票，又能省下交易費用的股票質押貸款，賣股票這個選項就被淘汰了。

股票質押貸款額度多少?線上試算工具

以股票前一個營業日的收盤價的6成計算，就是你可以申請到的最高額度。舉例：假如你有一張市值100萬的股票，那麼最高僅能借到60萬元。
如果你想知道自己的股票可以借多少錢，可以利用國泰證券提供的線上試算系統，只要輸入想用來貸款的股票跟張數，就可以看見可貸款的總金額喔!

貸款期間遇到股票下跌怎麼辦?

股票質押貸款還有融資、融券，都會遇上一個名詞叫做股票維持率。所謂維持率指的是「股票市值÷借款金額×100」。

維持率小於130%，銀行就會叫你補保證金，且一定要在時間內繳清，否則你的股票將會被賣出。這就是為何你一定要知道股票維持率的原因。

舉例來說：如果現在的股票市值達100萬，你借到最高6成就是60萬元。
(100萬÷60萬)×100=166%(維持率)

但是借款期間突然遇上股票大跌，市值降到剩下65萬，那麼：
(65萬÷60萬)×100=108%，已經低於維持率標準130%了，這樣你就要補錢了喔!

申請股票質押貸款有條件嗎?

要向銀行或證券商申請股票質押貸款，需要符合以下基本條件，才可以申請：

• 年滿20即可辦理，最高申辦年齡不得超過65歲。
• 名下須持有股票。
• 聯徵紀錄要正常，且信用分數要夠高。

股票質押貸款的特色

1. 撥款速度

其實股票質押貸款就跟房貸、車貸差不多，依照你手中有的股票價值，去決定你可以申貸的額度，但是由於股票不需要經過長時間的鑑價，因此相對於其他抵押品來說，不僅可以馬上得知自己的借貸金額，還可以更快速的撥款成功。

2. 申請機構

一般貸款的部分，大多數人會選擇銀行，但是股票質押貸款也可以選擇券商，兩者之間的差異如下：

• 撥款速度：券商比較快。
• 貸款成本：券商較低。
• 貸款利率：銀行較低。

另外根據《證券商辦理不限用途款項借貸業務操作辦法》，券商的股票質押貸款，每18個月要先清償後才能再借出，但銀行的部分則無相關限制。

股票質押貸款對借款人有什麼風險?

股票貸款可以分為股東以及一般投資人，因此我們將情況分為兩種。

一般投資人抵押股票的風險

股票質押貸款跟融資一樣，都可能遇上被斷頭的風險，一旦你的股票維持率不到130%，又沒有資金可以補錢的話，你的股票就會被強制賣出，一去不復返。

維持率不足130%就會馬上被賣出?當然不會，因為銀行或者券商會先提醒你繳交保證金，如果一直沒繳連續3天，維持率都低於130%的話，到了第4天才會被賣出，直到這個時候你就等著被斷頭了。

所以若你選擇利用股票質押貸款，請一定要注意這支股票的市場變動，或者注意整體經濟，避免遇上股災，或是公司出問題等，造成股票市值大跌。

大股東抵押股票的風險

大股東與一般投資人最大的不同在於，單一公司的股票持有率高，因此若拿股票借錢，要小心是否又拿去炒股掏空公司的可能性。

另外有關上市櫃公司的董監事股票質押，是可以搜尋到的，一旦董監事有很高比例的股票質押，代表正可能面臨需要大額短期融資的需求，因此對於投資這間公司，需要多加留意，畢竟雖說是董監事的個人融資行為，卻很有可能對公司造成影響，可以進一步的注意公司財報是否有問題。

股票質押貸款申請流程?

1. 開戶/申請：向銀行或券商提出股票質押貸款申請，並準備好相關資料(身分證、申請資料等)，可選擇臨櫃或線上申辦。
2. 審核：並非每張股票都可申辦，而是需要符合條件，例如上市/上櫃股，另外個人的信用條件也很重要，不可有信用瑕疵。
3. 設定：這邊會設定可借貸的額度，約為股票市值6成。
4. 撥款：一旦申辦成功，將會把貸款金額扣除申辦費用、利息、帳戶管理費後，剩下的才是貸款到的實際金額，並匯入戶頭。

股票質押貸款注意事項!

1. 申請成本：不論任何借貸，都會有手續費或利率的高低問題，所以借貸之前，要記得先把貸款成本計算進去。以目前來說，銀行的股票質押貸款，會收取5,000至12,000左右不等的手續費用，券商則基本不收手續費，但還是要依照不同機構的規定。
2. 注意股票漲跌：維持率130%是一個門檻，因此申請借貸的時候請一定要注意股票的漲跌幅度，且盡量以短期借貸為主，避免造成借貸時間拉長，斷頭風險增漲。
3. 股票是否能申請：並非手中有股票就能申辦，有些股票並不在可貸範圍之內，包括股票本身信用不佳、全額交割股、上年度虧損的股票、流通性小的股票、漲跌波動過大的股票，一旦銀行或券商認定股票不好，就不能申請。
4. 不建議投資：若想利用股票質押貸款換取更多投資資金，建議一定要評估自身財力，因為這種財務槓桿風險太大，很容易一不小心就造成財務危機。有些人會買股之後拿去質押，質押後繼續買股，槓桿越開越大，一旦市場波動出現變數，很容易跌入萬劫不復。
5. 慎選借貸機構：股票質押貸款不光限定銀行、券商，民間也有相關借貸業務，但是其利率、申辦費用大相逕庭，因此若你的申貸條件不足，無法選擇銀行之時，也請另尋他法，別堅持用股票質押貸款，否則可能得不償失。